Вклады со ставками выше ключевой практически исчезли с рынка

В начале 2025 года средняя доходность депозитов составляла 21–22%, но сейчас ниже 20%. Об этом рассказал старший управляющий директор Московской биржи по розничному бизнесу, развитию электронных платформ и проекту Финуслуги Игорь Алутин. Падение ставок по депозитам затронуло все крупнейшие банки.

К концу мая 2025 года только один банк из первой двадцатки по объему портфеля розничных депозитов предлагает ставку по обычному вкладу выше уровня ключевой ставки ЦБ. Обычный вклад – это депозит для массового розничного сегмента без дополнительных, в том числе нестандартных, условий на сумму 100 тысяч рублей, предлагаемый на самые стандартные сроки договора: 3, 6 и 12 месяцев.

В начале нынешнего года ситуация была совсем иной: почти каждый банк предлагал ставки на уровне или выше ключевой. Чаще всего такие ставки предлагались по вкладам, открываемым на полугодие: 16 банков из топ-20 предлагали такую доходность, при этом в топ-50 это был каждый второй банк.  Реже всего их можно было встретить по вкладам, открываемым на три года: было всего лишь четыре предложения от банков из топ-50 в начале года, сейчас – два.

В этом году в среднем каждую неделю темп снижения ставок составлял от −0,02 до −0,46 п. п. К текущему моменту, как свидетельствует индекс вкладов маркетплейса Финуслуги, доходность вкладов в топ-20 банков упала на 1,8–2,5 п. п. в зависимости от срока депозита. Это происходит на фоне неизменности в решении ЦБ сохранять уровень ключевой ставки, установленный в октябре 2024 года. Позади экватор второго квартала 2025 года. Ближайшее заседание ЦБ состоится 6 июня. Cнижение ключевой ставки может начаться во второй половине 2025 года. Но для этого регулятору предстоит убедиться в купировании проинфляционных рисков.

Несколько месяцев подряд после того, как осенью 2024 года ключевая ставка обновила рекорд, средние ставки по вкладам превышали размер ключевой. По нашим данным, это происходило в период с ноября 2024 года и до конца февраля 2025 года. Сейчас спред к уровню ключевой ставки по вкладам до одного года включительно составляет от −1,33 до −2,42 п. п. Ситуация, когда ставки по депозитам выше ключевой, как ранее отметила глава ЦБ Эльвира Набиуллина, действительно нетипичная.

Можно смело констатировать, что спред ставок к ключевой нормализовался, вернувшись к прежним значениям. Например, в течение полугода (со второй половины декабря 2023 года до третьей декады июля 2024 года), когда ставка ЦБ составляла 16%, средняя ставка по вкладам в топ-10 банков была ниже уровня ключевой, лишь к концу июня, за несколько декад до решения о следующем повышении ключевой ставки, средняя ставка превысила ее значение.

Тем не менее банковские вклады все еще привлекательны. На Финуслугах, где собраны десятки предложений по вкладам, в том числе эксклюзивные для клиентов маркетплейса, высокие ставки можно встретить чаще, чем на рынке. Более того, максимальная ставка по вкладам на Финуслугах на 1,5 п. п. выше, чем в топ-20 банков (23% по трехмесячному вкладу, 22% по полугодовому, тогда как на рынке максимальная ставка – 21,5%). Исключение составляют промо-вклады, где есть ряд предложений под 30–31%. Однако во всех этих предложениях сумма вкладов ограничена лимитом в 50 тысяч рублей, тогда как на Финуслугах под лучшую ставку можно разместить до 100 тысяч рублей.

На Финуслугах максимальная ставка предоставляется по промо вкладу под 30%. Выбрать и оформить вклады на маркетплейсе можно по ссылке.

Читайте так же Более 40% опрошенных россиян снизили повседневные траты, чтобы положить деньги на вклад